將2013年稱之為互聯(lián)網(wǎng)金融元年一點(diǎn)也不為過。

    在這一年里，金融創(chuàng)新的主角不再只是銀行、券商和基金公司等金融界的老面孔。互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)作為攪局者出現(xiàn)，隨著阿里巴巴“余額寶”的出現(xiàn)，互聯(lián)網(wǎng)金融這匹“黑馬”，隨之引爆了整個(gè)行業(yè)。騰訊、百度、蘇寧、易寶支付、盛大等一大批企業(yè)先后入局，以顛覆者的姿態(tài)向金融行業(yè)發(fā)出“挑戰(zhàn)書”。

    銀行業(yè)、基金證券行業(yè)從業(yè)者一時(shí)間誠惶誠恐。這并不是一場他們熟悉的戰(zhàn)役，不按原來的打法，不按“規(guī)矩”出牌，市場冒出的新對(duì)手——互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)。更有人揚(yáng)言，未來，互聯(lián)網(wǎng)將徹底顛覆傳統(tǒng)金融行業(yè)。

    互聯(lián)網(wǎng)金融“寶寶軍團(tuán)”橫空出世

    阿里和天弘基金推出的“余額寶”被看做是2013年互聯(lián)網(wǎng)金融的爆點(diǎn)。這款自稱為“屌絲”理財(cái)神器的互聯(lián)網(wǎng)貨幣基金產(chǎn)品，因其超高的活期利率收益以及靈活的資金轉(zhuǎn)入轉(zhuǎn)出，一度成為了互聯(lián)網(wǎng)金融的代名詞。上線短短5個(gè)月資金規(guī)模即超過了1000億元。

    阿里巴巴集團(tuán)董事局主席馬云更是向金融行業(yè)喊話，“今天金融行業(yè)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)的了解，遠(yuǎn)遠(yuǎn)不如互聯(lián)網(wǎng)對(duì)金融的了解�！�

    據(jù)“余額寶”近期發(fā)布最新數(shù)據(jù)，截至1月15日下午3點(diǎn)，余額寶規(guī)模已超過2500億元，客戶數(shù)量超過4900萬戶。天弘基金憑借余額寶成為國內(nèi)最大的貨幣基金管理公司。

    “在沒有任何宣傳的情況下，微信‘理財(cái)通’日入資金已經(jīng)超過1億元�！�1月21日，財(cái)付通總經(jīng)理賴智明在中歐商學(xué)院表示。這是騰訊微信“理財(cái)通”上線后，首次對(duì)外披露業(yè)績。而上線首日，“理財(cái)通”吸納資金就達(dá)到了8億元，對(duì)于基金公司來說，這是不錯(cuò)的業(yè)績。這也是繼“余額寶”、“百度百發(fā)”之后，目前表現(xiàn)最好的互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品之一。近日“理財(cái)通”7日年化收益率一路沖到7.39%。

    中國電子商務(wù)研究中心主任、互聯(lián)網(wǎng)金融研究員曹磊認(rèn)為，從目前來看，互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新有五大意義：促進(jìn)了傳統(tǒng)銀行業(yè)的轉(zhuǎn)型，彌補(bǔ)傳統(tǒng)銀行在資金處理效率、信息流整合等方面的不足；為保險(xiǎn)、基金、理財(cái)產(chǎn)品等提供了銷售、推廣的新渠道；促使電子商務(wù)行業(yè)與傳統(tǒng)金融業(yè)充分融合，探索新的服務(wù)模式與盈利模式；對(duì)于廣大中小企業(yè)而言，不僅更便捷地拓寬融資渠道，還大大降低了融資門檻，提升了資金使用效率；對(duì)廣大網(wǎng)民而言，將更好借助電商平臺(tái)開展互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域的信息消費(fèi)、擴(kuò)大內(nèi)需等。

    互聯(lián)網(wǎng)金融實(shí)際投資品是貨幣基金

    為何互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品能夠星火燎原？中歐商學(xué)院院長朱曉明等在《支付革命》一書中指出，“控制信息流以控制支付流，控制支付流以控制資金流”、“獲得網(wǎng)絡(luò)接入權(quán)勝過資本所有權(quán)、獲得數(shù)據(jù)投入量勝過資金投入量”。

    理論上，互聯(lián)網(wǎng)金融各種“寶”的致勝法門在于抓住了人們手中的閑置資金與人們財(cái)富增值的欲望，“余額寶”實(shí)現(xiàn)了人們準(zhǔn)備用于網(wǎng)購的錢的增值，“活期寶”實(shí)現(xiàn)了人們暫時(shí)不用于炒股的錢的增值……可以預(yù)見，以后還會(huì)不斷出現(xiàn)的各種“寶”繼續(xù)抓住人們用于不同用途的閑置資金，進(jìn)行短期理財(cái)。每一個(gè)用途都是一個(gè)細(xì)分市場，它們的模式可以總結(jié)為“短期資金用途+增值+實(shí)時(shí)贖回”。

    有分析稱，金融理財(cái)市場競爭的結(jié)果是人們現(xiàn)在用于投入貨幣基金的資金從線下搬到了線上�？梢灶A(yù)見，互聯(lián)網(wǎng)金融“寶寶軍團(tuán)”將瓜分人們的短期閑置資金。不過，在業(yè)界看來，貨幣基金收益稍高于銀行1年期存款利率以及即將實(shí)現(xiàn)利率市場化的現(xiàn)實(shí)，決定了這一塊蛋糕并非想象中的那么大。有專家稱，就整個(gè)短期資金理財(cái)需求的規(guī)模，“余額寶”、“活期寶”等各種互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品只是從中各分得一杯羹。

    專家特別提醒，不管是“余額寶”、“活期寶”還是“收益寶”，本質(zhì)上都是貨幣基金的銷售平臺(tái)。購買基金有風(fēng)險(xiǎn)，投資者需謹(jǐn)慎。 　　未來金融業(yè)的“戰(zhàn)場”還在互聯(lián)網(wǎng)

    互聯(lián)網(wǎng)金融方興未艾，傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)面臨著巨大的轉(zhuǎn)型壓力。交通銀行(行情,問診)金融研究中心報(bào)告稱，2014年全年銀行業(yè)凈利潤增速可能下降至8.3%。這一預(yù)測如果成真，至少創(chuàng)下自2005年以來的新低。

    那么，2014年互聯(lián)網(wǎng)金融會(huì)成為傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的新增長點(diǎn)嗎？在中歐商學(xué)院院長朱曉明看來，未來金融的機(jī)會(huì)在互聯(lián)網(wǎng)，“只有充分利用移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)，才能做到最廣泛的覆蓋，才能實(shí)現(xiàn)真正的普惠金融�！�

    虎嗅網(wǎng)的分析文章“2014年互聯(lián)網(wǎng)金融幾點(diǎn)預(yù)測”里也說到，在線理財(cái)市場仍將是貨幣基金大戰(zhàn)，有鎖定期的產(chǎn)品會(huì)不斷加入市場競爭，但總體規(guī)模上仍然以各種被互聯(lián)網(wǎng)公司包裝后的貨幣基金為主；而支付領(lǐng)域仍然是支付寶錢包大戰(zhàn)微信支付，微信支付仍然無法在份額上顛覆支付寶錢包，但是圍繞微信支付的生態(tài)圈逐步繁榮，騰訊系和阿里系在電商和支付的差距逐步縮小；貸款類互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)大量涌現(xiàn)，但是累計(jì)發(fā)放多，貸款余額少；傳統(tǒng)商業(yè)銀行的互聯(lián)網(wǎng)金融探索仍然以拼電子銀行產(chǎn)品為主；基金、保險(xiǎn)、證券持續(xù)跟隨創(chuàng)新，但在渠道上仍然還會(huì)處于弱勢。

    不過，銀行業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)金融的特點(diǎn)是年輕化、碎片化和流動(dòng)性，盡管互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)傳統(tǒng)銀行理財(cái)造成沖擊，但其存在的風(fēng)險(xiǎn)性和不確定性也讓客戶擔(dān)心，一些客戶會(huì)嘗試互聯(lián)網(wǎng)金融，但還是會(huì)將大部分資金用以購買銀行理財(cái)產(chǎn)品。

    該業(yè)內(nèi)人士表示：“銀行也會(huì)推出低門檻、高流動(dòng)的類‘余額寶’產(chǎn)品，但可能不叫理財(cái)，因?yàn)槔碡?cái)有明確的5萬元起存的標(biāo)準(zhǔn)。事實(shí)上銀行一直在提供這樣的服務(wù)，只是互聯(lián)網(wǎng)金融讓更多的人知道并參與進(jìn)來，銀行日后也會(huì)往更加注重用戶體驗(yàn)的方向改進(jìn)�！�